Минуле, сьогодення та майбутнє trade finance. Документарні операції та торгове фінансування Фінансування імпортних операцій

Промзв'язокбанк надає широкий спектр послуг з організації фінансування експортно-імпортних операцій для клієнтів банків-партнерів:

• підтвердження експортних акредитивів, випущених банками-контрагентами;
• випуск безвідкличних рамбурсних зобов'язань за дорученням банків-контрагентів;
• відкриття акредитивів за дорученням банків-контрагентів;
• випуск гарантій під контргарантії банків-контрагентів;
• надання цільових міжбанківських кредитів для фінансування експортно-імпортних операцій клієнтів.

Фінансування провадиться як на короткостроковій, так і на довгостроковій основі. Операції проводяться у вільно конвертованих валютах, а також в інших валютах.

Завдяки чистим кредитним лініям від найбільших міжнародних банків Промзв'язокбанк пропонує найбільше вигідні умовищодо обслуговування зовнішньоекономічних контрактів клієнтів банків-контрагентів.

Організація міжнародного фінансування одна із ключових напрямів, запропонованих банкам же Росії та країн СНД. До основних партнерів Промсвязьбанка входять найбільші банки Республіки Білорусь у, Узбекистану, Вірменії та Таджикистану.

Частка ринку Промзв'язку банку з експортних акредитивів за III квартал 2014 року становила 13,54%.

Промзв'язокбанк проводить консультування клієнтів з питань зовнішньоекономічної діяльності та міжнародних розрахунків, здійснює оптимізацію схем розрахунків із зовнішньоторговельних контрактів, мінімізує витрати та ризики клієнта, а також надає допомогу у складанні контрактів.

Переваги міжнародного торговельного фінансування в Промзв'язку банку:

• вартість торговельного фінансування в середньому на 20-30% нижча за вартість традиційного кредитування;
• вигідні ставкита гнучкі тарифи;
• можливість використання ліній першокласних зарубіжних банків, встановлених на Промзв'язокбанку;
• індивідуальний підхід щодо умов організації співробітництва та надання послуг;
• безкоштовна інформаційно-консультаційна підтримка клієнтів з питань організації та проведення будь-яких форм операцій торговельного фінансування;
• Великий досвід успішної роботи з лідерами національної економіки.

Промзв'язокбанк - це:

• надійність та висока ділова репутація;
• наявність кредитного рейтингу країни;
• широка мережа філій;
• найкраща команда професіоналів, багаторічний досвід у галузі торговельного фінансування та документарного бізнесу;
• гнучкий, клієнтоорієнтований підхід;
• обслуговування клієнтів на вищому рівні;
• наявність кредитних ліній провідних закордонних банків із торговельного фінансування;
• можливість одержання фінансування на умовах міжнародного фінансового ринку.

p align="justify"> Торгове фінансування надається на основі встановлених лімітів для банків-контрагентів.
Якщо ліміт не встановлено, проведення операції можливе на покритій основі.

Забезпечення:

• кошти з нарахуванням відсотків;
• цінні папери (векселі, облігації та інших.).

Тарифи ВАТ «Промзв'язокбанк» за операціями з акредитивами, підпорядкованими уніфікованим правилам та звичаям для документарних акредитивів , , , , Тарифи вводяться в дію з 18.05.2011р.

Примітки:

1. Уніфіковані правила та звичаї для документарних акредитивів – Публікація Міжнародної торгової плати № 600 2007 року або останньої редакції цих правил.






2. 
   
3. Тариф застосовується у разі, якщо банком отримано документи, неперевірені підтверджуючим та/або виконуючим банком.

Додаток 1
До тарифів ВАТ «Промзв'язокбанк» за
операціям з акредитивами, підпорядкованими
уніфікованим правилам та звичаям для
документарних акредитивах

Список офшорних зон щодо яких застосовуються пп. 1.2.5., 2.1.2., 2.2.2.:

Антигуа та Барбуда
- Співдружність Багами
- Барбадос
- Держава Бахрейн
- Беліз
- Бруней - Даруссалам
- Залежні від Сполученого Королівства Великобританії та Північної Ірландії території:
Ангілья, Бермуди, Британські Віргінські острови, Монтсеррат, Гібралтар, Теркс і Кайкос, Острови Кайман.
- Гренада
- Республіка Джібуті
- Співдружність Домініки
- Китайська Народна Республіка (Макао (Аоминь))
- Республіка Коста-Ріка
- Ліванська Республіка
- Республіка Маврикій
- Малайзія (о. Лабуан)
- Мальдівська Республіка
- князівство Монако
- Нідерландські Антили
- Нова Зеландія: Острови Кука, Ніуе
- Об'єднані Арабські Емірати (Дубаї)
- Португальська Республіка (о. Мадейра)
- Незалежна Держава Західна Самоа
- Республіка Сейшели
- Сент-Кітс і Невіс
- Сент-Люсія
- Сент-Вінсент та Гренадини
- США: Віргінські о-ви США, Співдружність Пуерто-Ріко, Штат Вайомінг, Штат Делавер
- Королівство Тонга
- Демократична Соціалістична Республіка Шрі-Ланка
- Республіка Палау
- князівство Андорра
- Ісламська Федеральна Республіка Комори: Анжуанські о-ви
- Аруба
- Республіка Вануату
- Республіка Ліберія
- князівство Ліхтенштейн
- Республіка Маршаллові Острови
- Республіка Науру

Тарифи ВАТ «Промзв'язокбанк»
за операціями з акредитивами, підпорядкованими уніфікованим правилам та звичаям
для документарних акредитивів , , ,
Тарифи запроваджуються з 04.04.2011р.

Примітки:

1. Уніфіковані правила та звичаї для документарних акредитивів – публікація Міжнародної торгової плати № 600 2007 року або останньої редакції цих правил.
2. Ці тарифи є тарифами ВАТ «Промзв'язокбанк», вони не включають комісії інших банків та інші витрати, що стягуються банком з клієнта додатково за фактичною вартістю понесених банком витрат.
   Ці тарифи застосовуються тільки для операцій, що здійснюються в рамках банківської практики, що встановилася. банк залишає за собою право стягувати спеціальні комісії за нестандартні або операції, що рідко проводяться за погодженням з клієнтом.
   банк не несе відповідальності за помилки, неправильне чи неоднозначне тлумачення тощо, яке може виникнути через рукописне заповнення бланків документів або через заповнення бланків, відмінних від діючих бланків банку.
   банк не відповідає за можливі несприятливі наслідки, пов'язані з неточним зазначенням клієнтом платіжних реквізитів.
   Усі тарифи сплачуються (стягуються) у день здійснення відповідної операції, якщо інше не передбачено окремими пунктами цих тарифів.
3. На акредитиви у валюті РФ, містять посилання підпорядкованість лише уніфікованим правилам і звичаям для документарних акредитивів, поширюється дію реальних тарифів.
4. Комісії нараховуються у тій валюті, у якій вони номіновані у реальних тарифах чи валюті акредитива.
   Комісії можуть стягуватися у рублях РФ або у будь-якій іноземній валюті.
   При нарахуванні та стягненні у разі потреби перерахунку розміру комісії з рублів РФ в іноземну валюту; з іноземної валюти в рублі РФ або з однієї іноземної валюти до іншої іноземної валюти застосовуються курси цих іноземних валют до рубля РФ, встановлені банком Росії на дату стягнення комісії. Перерахунок суми провадиться із застосуванням правил математичного округлення до мінімальної грошової одиниці валюти, в яку зроблено перерахунок. Суми розбіжностей, що утворилися внаслідок округлення, не коригуються.
5. У разі скорочення терміну дії Акредитива винагорода, сплачена клієнтом банку згідно з цими тарифами, не повертається.
6. Комісія стягується в день закриття акредитива до закінчення строку його дії після отримання згоди бенефіціара та (або) наказодавця про відміну акредитива.
7. Комісія стягується в момент здійснення операції з розрахунку за кожний квартал та/або його частину протягом строку дії акредитива.
8. Тариф застосовується у разі, якщо банком отримано документи, неперевірені підтверджуючим та/або виконуючим банком
9. Під комплектом документів розуміється одноразове подання документів, що належать до одного акредитива, під єдиним супровідним листом

Міжнародні фінансові відносини з торговими операціями складніші, ніж внутрішньо національні, і відрізняються в частині використовуваних коштів та документів.

Коли експортер продає товари іноземному партнеру, якому надано комерційний кредит, тобто відстрочення платежів, він може відчувати нестачу готівки. Це з тим, що експортер витратив власні коштина виготовлення та доставку товару, але ще нічого не отримав на заміну

Фінансування експорту – це різні способи отримання експортером фінансових коштів від різних фінансових установ до отримання платежу від імпортера.

У разі фінансування експорту використовуються всі форми кредитів, як і за внутрішньої торгівлі, а також інші джерела, пов'язані з наданими імпортеру умовами платежу. Таким чином, до форм фінансування експорту належать:

o кредитне фінансування, яке включає грошовий кредит(коротко- та довгостроковий) та відкриття кредитної лінії (гарантії, акцептний кредит)

o передачі вимог (форфейтинг та факторинг). Фінансування експорту може бути:

♦ короткостроковим (фінансування оборотного капіталу);

♦ середньостроковим;

♦ довгостроковим.

Фінансування можна отримати звичайними (традиційними) методами банківського фінансування чи нетрадиційними.

При короткостроковому фінансуванні експорту традиційними методами є:

o незабезпечений овердрафт у національній чи іноземній валюті.Імовірність кредитування у національній валюті збільшується, якщо експортер має поліс зі страхування експортного кредиту зменшення ризику втрат у разі відмови імпортера від платежу;

o аванси під інкасо.Банк надає їх експортеру, коли останній просить банк провести інкасо від імені. Розмір авансу визначається кожному конкретному випадку залежно від величини кредитного ризику. Як правило, він становить 80-85% від суми тратти.

o облік чи купівля векселів (чеків) банком.Таке фінансування оборотного капіталу здійснюється у разі, якщо експортер продає свої товари за умов відкритого рахунку, інкасо чи документарного акредитива з акцептом тратт. Клієнт негайно отримує кредит за свої експортні борги, однак повинен надати до банку заставний лист, у якому він змушує банку всі векселі як забезпечення;

o акцептні кредитні лінії.Ця угода, згідно з якою банк згоден акцептувати векселі, виписані експортером, під забезпечення у вигляді торговельного векселі. Термін оплати торговельного векселя має бути раніше або співпадати зі строком погашення позичкового векселі, акцептований банком. Перевагами акцептних кредитів і те, що облік векселів здійснюється за нижчою облікової ставки, ніж ставка обліку торгових векселів. Тому акцептні кредитні лінії є дешевими джерелами короткострокового фінансування. Недоліком цього методу фінансування є значна сума акцептного кредиту – не менше 1 млн дол., а також право регресу до експортера з боку банку;

o аванси покупця. Імпортер погоджується сплатити частину вартості товару (іноді 100%) до його фактичної доставки. Авансові платежі, зазвичай, становлять 10-30% суми договору.

Аванс сплачується протягом відповідного терміну з дати підписання контракту (наприклад, 30-90 днів). У контракті також зазначається, через який проміжок часу після сплати авансу буде здійснено постачання товару. Як правило, аванс реалізується через банківський переказ(можуть використовувати інші інструменти, наприклад чеки).

Аванс погашається шляхом заліку під час постачання товару фіксується у контракті. Для імпортера вигідний такий спосіб погашення авансу, який зводить до мінімуму реальний термін авансування ним експортера, а для експортера - при якому аванс погашається при розрахунках за останнє відвантаження товару, це засіб забезпечує більш тривале користування авансом і повністю страхує від можливих втрат у разі відмови імпортера від наступних партій товару.

За отримання авансу можуть нараховуватися відсотки на користь імпортера для переведення авансу до дати фактичного постачання товару.

Якщо застосовується авансовий платіж, то імпортер, зазвичай, вимагає виставлення він гарантії банку експортера: гарантії повернення авансу чи гарантії необхідного виконання контракту. Замість гарантії контракту може бути внесено застереження, що у разі невиконання експортером умов договору аванс повертається імпортеру у повній сумі.

Переваги авансової форми фінансування:

o експортер захищений від ризику того, що іноземний покупець відмовиться або буде здатний заплатити за товар, який йому вже відвантажили;

o експортер отримує у своє розпорядження вільні засоби, які він може використати на закупівлю сировини, виплату заробітної плати, технічне оснащення підприємства тощо;

o експортер звільняється від необхідності звертатися до банку за кредитом зі сплатою відсотків та інших витрат користування ними;

o у разі відмови прийняти замовлений товар експортер має право отриманий аванс використати відшкодування збитків.

Недоліки цієї форми фінансування стосуються більше імпортерів:

♦ ризик того, що експортер не доставить товару або доставить його невчасно та зовсім іншої якості чи специфікації;

♦ недотримання асортименту товару, що поставляється, а також умов упаковки, що може призвести до визначення товару некондиційним;

♦ ризик втратити аванс;

♦ імпортер кредитує постачання на відповідний період, до того як він фізично отримує товар у своє розпорядження.

Нетрадиційними методами короткострокового фінансування є експортний факторинг, кредити експортних посередників, фінансування комісійними фірмами.

У разі середньострокового фінансування експорту застосовуються банківські позики у національній та іноземній валюті, кредити, які гарантуються спеціальною державною установою. До нетрадиційним методамфінансування відносять форфейтинг, лізинг, зустрічну торгівлю, операції міжнародних кредитних спілок (див. гл. 7).

Основними видами зустрічної торгівлі є бартер, прості та складні компенсаційні угоди.

Бартерна (товарообмінна) угода - це один із видів експортно-імпортних операцій, оформлених бартерним договором або договором зі змішаною формою оплати, яким оплата експортних (імпортних) поставок частково передбачена в натуральній формі, між контрагентами, передбачає збалансований за вартістю обмін товарами, роботами, послугами у будь-якому поєднанні, не опосередковане рухом коштів у готівковій чи безготівковій формі.

Головна особливість бартерної операції у тому, що без валютний товарообмін складає основі рівності цін обмінюваних товарів за світовими цінами. При укладанні прості компенсаційні угоди експортер постачає виробниче обладнання на умовах комерційного кредиту, а імпортер після його встановлення та пуску в експлуатацію погашає, компенсує його вартість та вартість кредиту поставками продукції, виготовленої на цьому устаткуванні, поступово, як з розстрочкою платежу.

Постачання компенсуючої продукції здійснюється щоразу за поточними цінами відповідно до кон'юнктури. Недолік цього - багаторазове узгодження цін, і труднощі з визначенням терміну закінчення компенсації.

Прості компенсаційні угоди, як правило, укладають на суми, що не перевищують 20 млн. дол. і на строк не більше 3 років. При цьому ціни на продукцію, що компенсують, встановлюються тверді і фіксуються щорічно.

Складні компенсаційні угоди є довгостроковими (на 5-10 років) компенсаційними великомасштабними операціями (100 млн дол. і більше). Особливістю таких угод є те, що експортер не зацікавлений сам використовувати продукцію, що компенсує, у таких великих обсягах. Найчастіше він відмовляється від неї на користь третьої сторони, яка в міру реалізації продукції компенсує експортеру вартість обладнання та кредит.

Таким чином, складна компенсаційна угода є тристоронньою.

Для виконання таких угод укладають контракти на постачання конкретного обладнання та на постачання компенсуючої продукції третій стороні, яка володіє ринком збуту, а між експортером обладнання та третьою стороною укладається договір про умови погашення суми обладнання та вартості кредиту в міру реалізації продукції, що компенсує.

Міжнародна кредитна спілка – це асоціація фінансових компанійабо банків у різних країнах, які укладають взаємні угоди щодо надання фінансування з частковими платежами. Якщо іноземний покупець бажає оплатити товари, що імпортуються, частковими платежами, то експортерами може звернутися до члена кредитної спілки у своїй країні, і той дасть розпорядження про надання фінансування через члена кредитної спілки в країні імпортера. Експортер отримає негайну оплату без регресу щодо нього. Імпортер отримає фінансування частковими платежами.

Довгострокове фінансування експорту передбачає випуск єврооблігацій, кредит покупцю, проектне фінансування.

Кредити покупцю здійснюють банк, який обслуговує експортера. Він надається банком країни-продавця безпосередньо покупцю чи його банку у сумі укладеного договору. Формами такого кредиту є кредити за окремими контрактами на постачання машин, обладнання; кредитні лінії; кредити на будівництво цілих об'єктів з постачанням обладнання та наданням будівельних, монтажних послуг. Договірні відносини між учасниками угоди, заснованої на кредиті покупцю оформлюються такими угодами: контрактом між експортером та імпортером; кредитному договоруміж банком, що надає кредит, та позичальником (банком імпортера) гарантією, що надається страховою установою банку, що кредитує. Такий кредит становить 80–85% контрактної ціни.

Під проектним фінансуванням розуміють усі види великих довгострокових кредитів на реалізацію великого проекту у галузі будівництва, видобутку сировини, розвитку інфраструктури чи комунікації.

Нетрадиційним шляхом довгострокового фінансування є випуск акцій.

Більшість продажів здійснюється з використанням платежів на відкритий рахунок.

Платіж на відкритий рахунок передбачає ведення партнерами один для одного відкритих рахунків, на яких враховуються суми поточної заборгованості.

При використанні цієї форми здійснюються такі дії:

♦ відвантаження експортером товару на надсилання документів на адресу імпортера;

♦ занесення експортером суми вартості вантажу на дебет відкритого на покупця рахунка;

♦ імпортер здійснює аналогічний запис у кредит рахунку імпортера;

♦ після оплати товару експортер та імпортер роблять компенсуючі проведення.

Особливості цієї форми розрахунків:

♦ форма розрахунків передбачає ведення контрагентами великого обсягу роботи з обліку продажу;

♦ товаророзпорядчі документи надходять до імпортера безпосередньо, минаючи банк;

♦ весь контроль за своєчасністю платежів покладається на плечі учасників правочину, насамперед експортера;

♦ рух товарів випереджає рух валютних коштів;

♦ така форма розрахунків найдешевша і порівняно проста у виконанні.

Для експортера платіж на відкритий рахунок є ризикованою операцією, тому що він не має жодних гарантій, що імпортер врегулює свою заборгованість в обумовлений термін. Після того, як усі права на товар перейшли до імпортера, експортеру залишається лише покладатися на платоспроможність та порядність покупця. Для досягнення більшої надійності платежу експортери наполягають на виставлені на свою користь платіжні гарантії.

Ця форма розрахунків вигідна імпортера, оскільки він здійснює оплату лише з отриманні товару. Таким чином, немає ризику непоставки товару.

Розрахунки за допомогою відкритого рахунку використовуються, якщо між покупцем та продавцем існують надійні, стійкі та довгострокові ділові відносини, а також якщо торгівля між країнами порівняно вільна від державних обмежень та міжнародного регламентування.

Платіж на відкритий рахунок займає значне місце у торгівлі багатьох країн світу. Так, у країнах Західної Європидо 60% всіх платежів здійснюється за цією формою. Це з тим, що у світовому ринку з'явився надлишок товарів, і продавець має впроваджувати дедалі більше пільгових умов продажу. Крім того, у торговельній практиці ряду країн (наприклад, у Великій Британії) розрахунки в такій формі асоціюються з розстроченням платежу (продажем у кредит).

Фінансування імпорту – це різні способиотримання позики імпортером від фінансових установ до виконання платежу експортеру у разі, коли в нього (покупця) виникає проблема з нестачею готівки.

Джерела фінансування для імпортерів переважно аналогічні джерелам фінансування для експортерів, а способи фінансування включають:

o банківський овердрафт у національній чи іноземній валюті;

o позику в національній чи іноземній валюті;

o торгівлю за відкритим рахунком;

o фінансування у вигляді комісійної фірми;

o розрахунки за допомогою акцептного акредитива та акредитива з розстрочкою платежу;

o форфейтинг;

o фінансування кредиту покупцю, гарантоване державною установою;

o зустрічна торгівля;

o банківський акцепт (аналог позичковому фінансуванню для експортерів)

o банківська позичка під продукцію, що погашається з грошових надходжень від продажу імпортером експортних товарів.

Вибираючи конкретну формуфінансування торгових операцій, фінансовий менеджер-міжнародник має всебічно проаналізувати низку ризиків: географічний, валютний, інфляційний та процентний, ринковий, платіжний, політичний.

Для зниження ризиків, пов'язаних із здійсненням експортно-імпортних операцій, як правило, використовується:

o акредитив, що є зобов'язанням банку заплатити за товари, поставлені імпортеру. Комерційний акредитив виписується банком від імені імпортера.

Фірма-покупець звертається до свого банку за акредитивом, є умовним грошовим зобов'язанням банку, яке він видає за дорученням покупця на користь продавця, за яким банк, який відкрив рахунок (банк-емітент), може виконати платіж продавцю або надати повноваження іншому банку виконати такі платежі за наявності документів, передбачених в акредитиві (зазвичай це докази, що товари відповідають відвантаженим та відповідно застраховані). Банк видає акредитив лише тому випадку, якщо він після аналізу переконається у платоспроможності покупця. Кредитний ризик передається банку, який видав акредитив. По суті, банк заміняє своїм кредитом кредит імпортера. Якщо фірма-продавець продовжує сумніватися, оскільки їй невідома кредитоспроможність банку-покупця, то вона має вимагати, щоб акредитив був підтверджений її "власним" банком. Якщо акредитив буде підтверджено, то послідовність виконання вимог щодо оплати товару буде такою: фірма-продавець звернеться до "свого" банку, який звернеться до банку "покупця", а останній - до фірми-покупця. Акредитив майже повністю усуває ризик експортера під час продажу товарів незнайомому імпортеру іншої країни;

o банківська гарантія - обіцянку банку сплатити на першу вимогу експортера, якщо він заявить, що термін погашення заборгованості настав, а імпортер не здійснив оплати;

o гарантії та поруки уряду;

o страховки спеціальних страхових установ;

o валютні форвардні контракти, опціони, кредити на іноземній валюті задля страхування валютного ризику тощо.

Отримайте спеціальні умови, якщо працюєте з експортними агенціями:

Знижену ставку за кредитом на 4,5%, якщо ваша продукція відповідає Державна програма підтримки промислового експорту і є субсидії від Російського експортного центру (РЕЦ)

Знижену ставку за кредитом, якщо є страхове покриття Російського агенції зі страхування експортних кредитів та інвестицій (ЕКСАР)

Експортерам

Надсилайте гроші на виробництво, а ми підберемо рішення для його фінансування. Якщо ваш контракт із закордонним партнером передбачає відстрочку платежу, а гроші потрібні одразу, ми профінансуємо угоду з дисконтом.

Отримайте спеціальні умови, якщо працюєте з експортними агенціями:

Знижену ставку за кредитом на 4,5%, якщо ваша продукція відповідає Державній програмі підтримки промислового експорту та є субсидії від Російського експортного центру (РЕЦ)

Знижену ставку за кредитом, якщо є страхове покриття Російського агентства зі страхування експортних кредитів та інвестицій (ЕКСАР)

Отримайте спеціальні умови, якщо працюєте з експортними агенціями:

Знижену ставку за кредитом на 4,5%, якщо ваша продукція відповідає Державна програма підтримки промислового експорту і є субсидії від Російського експортного центру (РЕЦ)

Знижену ставку за кредитом, якщо є страхове покриття Російського агенції зі страхування експортних кредитів та інвестицій (ЕКСАР)

Експортерам

Надсилайте гроші на виробництво, а ми підберемо рішення для його фінансування. Якщо ваш контракт із закордонним партнером передбачає відстрочку платежу, а гроші потрібні одразу, ми профінансуємо угоду з дисконтом.

Отримайте спеціальні умови, якщо працюєте з експортними агенціями:

Знижену ставку за кредитом на 4,5%, якщо ваша продукція відповідає Державній програмі підтримки промислового експорту та є субсидії від Російського експортного центру (РЕЦ)

Знижену ставку за кредитом, якщо є страхове покриття Російського агентства зі страхування експортних кредитів та інвестицій (ЕКСАР)